宏观类
贵金属：
（孙永刚）伦敦金处于1208美元/盎司一线，伦敦银处于16.4美元/盎司，隔夜贵金属小幅上涨，美元指数继续上涨至88.9一线，隔夜联储官褐皮书阐述正面，但无太多新意，美国11月ADP就业人数20.8万人，虽不及预期的22.2万人，但连续六个月在20万之上是正面消息，美国非制造业PMI指数同样向好，当然两大非制造业PMI存在小幅背离，现在盘面美股不弱，美元继续冲高，贵金属起稳若要继续冲高存在诸多不确定因素。全球经济运行的引擎结构不断变化，货币效应是否会持续股债牛市的格局，且社会容忍实体经济低增速，又在金融市场的财富异端分配下持续低通胀的特征，未来黄金对冲效应依旧来自美股的下跌带来的货币转移效应。本周周五美国将公布重磅就业数据是关键。今晚英国央行和欧洲央行将举行今年最后一次货币政策会议，这些都将对目前多单堆积的美元产生重要影响，对股市的人气也影响深远。操作上，谨慎观望。
金融工程类
国债期货：
（季成翔）昨日SHIBOR利率短端仍然表现出一定的上涨态势，其中2周SHIBOR上行9.3个基点，1个月SHIBOR上行0.2个基点，3个月SHIBOR上行1个基点，3个月SHIBOR继续维持反弹，市场资金紧张程度继续加深。7天回购定盘利率继续上行，幅度为5.25个基点。从货币市场来看，短期市场紧张程度继续加深，市场预期资金偏紧的情绪逐步蔓延。中长期国债到期收益率昨日大幅上行，其中7年期国债到期收益率上行至3.58%，10年期国债到期收益率上行至3.62%。期债主力合约昨日大幅下跌，跌幅一度接近1%。受7年期国债续发行中标利率超过市场预期影响，期债价格大幅下跌，跌至96.5元附近收到一定支撑有所反弹。目前看，货币市场利率趋于紧张，股市表现非常火热以及年底资金青睐度下降，导致目前债市出现一定走弱情形。未来重点关注央行动作，建议投资者多看少操作为主。
股指期货：
（刘瑾瑶）周三，A股大幅震荡。上证综指高开低走，收盘涨0.58%，深证成指涨2.96%。两市全天成交金额9149亿元人民币，创历史新高。沪深300指数涨1.49%报2967.55点。期指主力合约IF1412涨1.64%报2996.2点。IF1412较现货指数升水盘中大幅扩大，收盘时为升水28.65点。期指四个合约总持仓增加4534手至214329手。12、03和06合约前20名会员净空持仓减少5809手至18684手。期指上行趋势未改，但短线回调压力加大。建议关注日内期现套利机会。
农产品类
油脂：
（王娜）
周三，菜油主力1505合约开盘5828元/吨，其后反弹拉升，尾市收于5912元/吨，日内反弹近100元/吨。豆油与菜油类似，低开后日内反弹。现货市场中，张家港24度精炼棕油报价5100元/吨，较昨日下跌50元/吨。技术上看，油脂期价触底反弹后有重回震荡区间要求，预计油价短线反弹持续，短线空单止盈离场后暂观望。
玉米、鸡蛋：
（王娜）周三，鸡蛋5、9月合约因空头止损尾市价格急速拉升。截止收盘，鸡蛋1505合约期价收于4479元/500千克，日内最高4589元/500千克。现货市场中，2日全国鸡蛋各省均价4.72元/斤，环比持平。主销区均价5元/斤，环比下跌0.01元/斤。主产区4.74元/斤，环比持平。操作方面，鸡蛋远月大涨，拉动近月走强，期价大幅震荡不宜追涨杀跌，等待价格平稳后再入市。
豆类：
（赵燕）隔夜美豆破位及原油重挫拖累周三国内大幅低开，但豆油创新低后反弹，连续下挫后下跌动能放缓，低位买盘涌现，短线或有反弹，谨慎追空。1505震荡区间5500-5800元/吨。豆粕跳空低开创10月中旬以来低点后震荡反弹，但未能填补早盘缺口，短期仍将跟随美豆延续弱势，反弹做空思路为主。大豆近强远弱，但仓量萎缩，行情上行仍有压力，观望或短线交易为主。技术买盘提振昨晚美豆略收高，粕油套利平仓豆油偏强。关注美豆能否收复1000美分。国内将跟盘延续震荡，原油暂企稳及外盘油脂上涨将提供国内豆油支持，短线参与反弹。
棉花：
（许爱霞）北疆站台皮棉成交不佳，三级白棉主流报价14000元/吨，机采棉主流报价13000-13300元/吨，站台购销氛围冷清，内地棉及在内地库寄售的新疆棉价格小幅下调，购销情况不佳，虽然棉企认为下跌空间不大，但近期市场难有转暖的迹象，受此影响，虽然CF505合约已经收五连阳，但受制于20日均线，上行压力较大，综合目前资金动向及现货市场表现，郑棉短期或将延续窄幅震荡走势。
白糖：
（张笑金）压榨进度如期进行，国内消息清淡，原糖影响力加大。现货方面柳州部分糖厂新糖仓库车板报价4400-4450元/吨，下调10-50元/吨，成交清淡。盘面走势低迷持续调整。等待远月机会，暂时观望。
菜粕：
（许爱霞）3日菜粕现货报价局部下调，珠三角国产加粕现货到厂价2350元/吨，防城港国产加粕现货合同价2220-2240元/吨，下跌20元/吨，安徽芜湖和湖北荆州国产粕出库价在2200元/吨。近期菜粕现货需求减弱，期现价格难有反弹空间，加上近期美豆走弱，美豆新作分批到港施压国内豆粕市场，使得菜粕市场也连带承压，菜粕短期仍将保持弱势震荡格局。
能源化工类
PVC
（黄谦）华东市场价格6000元/吨附近；近期到货情况有所改观，下游客户接货积极性较低，一旦期货价格上涨，盘面的抛售压力也将增强。
塑料和PP
（黄谦）塑料方面，近期农膜工厂开工率走高，原料库存仍在低位；年内新投产煤化工装置产线性不多，同时神华包头转产线性时间延迟，线性市场低价货源要比预估的少的很多；PP方面，集装袋工厂开工处在相对较高的水平，BOPP膜工厂由于效益不好开工继续下滑；而在供给端，受煤化工新增装置投产影响而预计快速提升，建议仍然以逢高沽空为主。
天然橡胶
（彭程）沪胶自11月20日换月后，各合约日内行情、合约间价差波动剧烈，单边与套利交易难度均较大。基本面方面，下游年底成品库存较大，是促销去成品库存以补充原料库存保持开工率，还是降低开工率以保持现金流仍需关注。短期维持区间交易策略。
石油沥青
（彭程）本周伴随着全国各地出现“断崖式”降温，国产重交沥青现货价格也出现全面大幅下调：幅度在90~500元/吨，其中长三角地区低端报价为3900元/吨，山东地区低端报价为3850元/吨。主力合约换月至BU1506合约，以观望为主。
甲醇
（钟美燕）：目前国内气头生产装置停工面积已突破五成，约半数的气头企业处于关停状态，后续供应将有所收缩。现货价格方面，内地河北、河南及苏北等地市场交投一般。甘肃等地受周边市场走高提振，重心走高60元/吨。港口方面，期货强势攀升，带动港口重心调涨，涨幅10-50元/吨不等。目前华东华南现货价格在2580-2600元/吨。期价近强远弱的格局仍在延续。
玻璃
（钟美燕）：近期以来现货市场价格僵持为主，但从区域上看基本上是南方市场价格稍涨，北方市场价格回落。从产能减少的速度来看，并不理想。近期期价将延续反弹走势。
PTA
（李宙雷）：昨日国内PTA主力1505合约低开后大幅反弹，期价短期内维持低位震荡的走势。现货方面，昨日国内现货价格有所走高，报价重心上移至5500元/吨偏上水平。另外，昨日市场对于亚洲地区PX装置减产的预期有所加强，这也是导致期价探底回升的重要因素。因此，操作上，建议正套头寸继续持有，而空仓者耐心等待。
有色金属类
铜：
（徐迈里）铜价震荡运行。近期下游订单明显增加，铜杆厂生产采购积极，对铜价形成一定支撑。短期以6250-6550美元区间震荡思路对待，中期仍然弱势难改。
铅锌：
（李琦）铅锌昨日横盘整理，前几个交易日价格下行受铜拖累较为明显，多头减仓。近两日期货较现货强，上海现货价较主力升水200元/吨，华南则接近平水，年底出货较为积极，但采购方面则因零单需求弱而受限，下游企业集中度在增强。不过总体而言锌市供应偏紧仍将进一步延续，接近16200元/吨附近买盘较为明显。货币宽松对A股市场带来的提振效应进一步凸显，实体经济流入和商品市场流入不明显，年底下游中小企业资金紧张，料政策宽松将延续，锌价谨慎乐观，价格上行仍待商品市场信心的复苏以及投机资金的进入。铅价低迷，国内旺季不旺成定局，中小蓄电池起关停较多，沪铅仍料弱势整理。
矿钢煤焦类
钢材
(夏君彦）现货市场小幅下跌，北方需求进一步萎缩，成交继续放缓。其中上海螺纹钢价格下跌10为2820元/吨（理计），北京螺纹钢价格下跌20为2620元/吨（理计）。据我的钢铁网调查国内80家生产企业共217条螺纹钢生产线，12月份螺纹钢计划产量1207.6万吨，日均产量环比11月上升0.1万吨，出口47.7万吨，环比11月份下降1.6%。RB1505经过早间短暂的下探后震荡回升，收于略带上下影线的中阳，由于迟迟不见仓单注册，表现较为抗跌，短期维持2480-2550元/吨区间震荡运行。
铁矿石
（夏君彦）进口矿市场弱势下跌，不过平台活跃出现多笔成交，同时力拓以68.39美元/吨结标10万吨61计价pb粉（61%计价，船期：12.13-22）。港口现货矿相对稳定，钢厂矿石库存充裕，部分钢厂出售长协资源，疑为12月银行还贷做准备，同时也有个别商家有所低价甩货迹象，青岛港、曹妃甸PB粉报价为490-500元/吨（湿基）。普氏62%矿石指数下跌0.25为69.50美元/吨，月平均价70.08美元/吨。澳大利亚黑德兰港口管理局数据显示，11月份黑德兰港铁矿石发货量3,440万吨，较10月份减少8.1%。短期缺乏方向指引，I1505或继续围绕480元/吨一线小幅震荡运行。
煤焦：
（唐嘉宾）煤焦期价延续震荡，其基本面本身无实质变化，短期仍以震荡市对待，操作上仍需谨慎，可逢高小幅试空。
动力煤：
（张笑金）大企业调高报价推动环渤海指数上涨8元/吨。盘面又回归平淡，下旬将提高保证金，关注主力移仓情况。